چرا بانک ها برای تهیه وام به پول شما احتیاج ندارند

متیو جانستون بیش از 5 سال برای نوشتن محتوا برای سرمایه گذاری دارد. او متخصص اخبار شرکت ، اخبار بازار ، اخبار سیاسی ، اخبار تجاری ، سرمایه گذاری و اقتصاد است. وی مدرک لیسانس خود را در مطالعات بین رشته ای از دانشگاه سنت استفان و کارشناسی ارشد خود در اقتصاد در مدرسه جدید تحقیقات اجتماعی دریافت کرد. او اقتصاد کلان را در دانشگاه سنت استفان تدریس می کند.

Khadija Khartit یک کارشناس استراتژی ، سرمایه گذاری و بودجه و مربی مالی Fintech و استراتژیک در دانشگاه های برتر است. وی بیش از 25 سال یک سرمایه گذار ، کارآفرین و مشاور بوده است. او یک دارنده مجوز FINRA سری 7 ، 63 و 66 است.

Kirsten Rohrs Schmitt یک ویراستار حرفه ای ، نویسنده ، تصحیح کننده و چکنده است. وی در زمینه امور مالی ، سرمایه گذاری ، املاک و مستغلات و تاریخ جهان تخصص دارد. در طول حرفه خود ، وی محتوای زیادی را برای مجلات و وب سایت های مصرف کننده بیشمار ، رزومه های ساخته شده و محتوای رسانه های اجتماعی برای صاحبان مشاغل نوشت و ویرایش کرده است و وثیقه ای را برای آکادمی و غیرانتفاعی ایجاد کرده است. کرستن همچنین بنیانگذار و مدیر بهترین ویرایش شما است. او را در LinkedIn و Facebook پیدا کنید.

کتابهای درسی اقتصادی مقدماتی سنتی به طور کلی با بانک ها به عنوان واسطه های مالی رفتار می کنند ، که نقش آن اتصال وام گیرندگان با پس انداز است و تعامل آنها را با عمل به عنوان واسطه معتبر تسهیل می کند.

افرادی که بالاتر از نیازهای مصرف فوری خود درآمد کسب می کنند می توانند درآمد بلااستفاده خود را در یک بانک معتبر واریز کنند ، بنابراین یک مخزن وجوه ایجاد می کنند. سپس این بانک می تواند برای وام دادن به کسانی که درآمد آنها پایین تر از نیازهای مصرف فوری آنها است ، از این صندوق ها استفاده کند. در ادامه بخوانید تا ببینید که چگونه بانک ها واقعاً از سپرده های شما برای وام استفاده می کنند و برای انجام این کار به چه میزان به پول شما احتیاج دارند.

غذای اصلی

• بانک ها به عنوان واسطه های مالی که پس انداز و وام گیرندگان را به هم متصل می کنند ، تصور می شوند.
• با این حال ، بانک ها در واقع به یک سیستم بانکی ذخیره کسری متکی هستند که به موجب آن بانک ها می توانند بیشتر از تعداد سپرده های واقعی موجود در آن وام دهند.
• این منجر به اثر ضرب پول می شود. به عنوان مثال ، اگر مبلغ ذخایر که توسط یک بانک نگهداری می شود 10 ٪ باشد ، وام ها می توانند تا 10 برابر پول را ضرب کنند.

چگونه کار می کند

طبق تصویر فوق ، ظرفیت وام یک بانک با توجه به میزان سپرده های مشتریان آنها محدود است. به منظور وام بیشتر ، یک بانک باید با جذب مشتری بیشتر ، سپرده های جدید را تأمین کند. بدون سپرده ، هیچ وام وجود نخواهد داشت ، یا به عبارت دیگر ، سپرده ها وام ایجاد می کنند.

البته این داستان از وام بانکی معمولاً توسط تئوری ضرب پول تکمیل می شود که مطابق با آنچه به عنوان بانکداری ذخیره کسری شناخته می شود ، سازگار است.

در یک سیستم ذخیره کسری ، فقط بخشی از سپرده های بانک باید به صورت نقدی یا در حساب سپرده بانکی تجاری در بانک مرکزی برگزار شود. بزرگی این بخش توسط نیاز ذخیره مشخص شده است ، که متقابل آن حاکی از چندین ذخایر است که بانک ها قادر به وام دادن هستند. اگر نیاز ذخیره 10 ٪ (به عنوان مثال ، 0. 1) باشد ، چند برابر 10 است ، به این معنی که بانک ها قادر به وام 10 برابر بیشتر از ذخایر خود هستند.

ظرفیت وام بانکی به دلیل توانایی بانک ها در جذب سپرده های جدید کاملاً محدود نیست ، بلکه توسط تصمیمات سیاست پولی بانک مرکزی در مورد افزایش یا عدم افزایش ذخایر است. با این حال ، با توجه به یک رژیم خاص سیاست پولی و ممانعت از افزایش هرگونه افزایش ذخایر ، تنها راهی که بانکهای تجاری می توانند ظرفیت وام خود را افزایش دهند ، تأمین سپرده های جدید است. باز هم ، سپرده ها وام ایجاد می کنند و در نتیجه ، بانک ها برای تهیه وام های جدید به پول شما نیاز دارند.

در مارس 2020 ، هیئت مدیره سیستم فدرال رزرو نسبت نیازهای ذخیره را به 0 ٪ کاهش داد و به طور موثری آنها را برای کلیه موسسات سپرده گذاری از بین برد.

بانک ها در دنیای واقعی

در اقتصاد مدرن امروز ، بیشتر پول به شکل سپرده می شود ، اما به جای ایجاد گروهی از پس انداز که به بانکی که پول خود را حفظ می کنند ، ایجاد می شوند ، سپرده ها در واقع ایجاد می شوند که بانک ها اعتبار خود را تمدید کنند (یعنی وام های جدید ایجاد می کنند). همانطور که جوزف شوپتر یک بار نوشت ، "بسیار واقع بینانه تر است که بگوییم بانک ها" اعتبار ایجاد می کنند "، یعنی اینکه آنها در عمل وام خود سپرده ایجاد می کنند تا اینکه بگویند سپرده هایی را که به آنها واگذار شده است وام می دهند."

هنگامی که یک بانک وام می گیرد ، دو ورودی مربوطه وجود دارد که در ترازنامه آن ساخته شده است ، یکی در سمت دارایی و دیگری در سمت بدهی ها. این وام به عنوان دارایی برای بانک محاسبه می شود و همزمان توسط یک سپرده تازه ایجاد شده جبران می شود ، که این یک مسئولیت بانک به دارنده سپرده گذار است. برخلاف داستانی که در بالا توضیح داده شد ، وام ها در واقع سپرده ایجاد می کنند.

اکنون ، این ممکن است کمی تکان دهنده به نظر برسد ، زیرا اگر وام ایجاد سپرده ایجاد کند ، بانک های خصوصی خالق پول هستند. اما ممکن است شما بپرسید ، "آیا ایجاد پولی نیست که تنها حق و مسئولیت بانکهای مرکزی باشد؟"خوب ، اگر معتقدید که نیاز به ذخیره یک محدودیت الزام آور برای توانایی بانک ها برای وام دادن است ، بله ، به روشی خاص ، بانک ها نمی توانند بدون اینکه بانک مرکزی نیاز به ذخیره را آرام کنند یا تعداد ذخایر موجود در سیستم بانکی را آرام کنند ، پول ایجاد کنند.

با این حال ، حقیقت این است که شرط ذخیره به عنوان یک محدودیت الزام آور در توانایی بانک ها در وام و در نتیجه توانایی آنها در ایجاد پول عمل نمی کند. واقعیت این است که بانک ها ابتدا وام ها را تمدید می کنند و بعداً به دنبال ذخایر مورد نیاز هستند.

بانکداری ذخیره کسری مؤثر است ، اما می تواند شکست بخورد. در طی "اداره بانکی" ، سپرده گذاران همه به یکباره پول خود را می خواهند ، که بیش از مقدار ذخایر موجود در دست است و منجر به خرابی بالقوه بانکی می شود.

آنچه واقعاً بر توانایی وام بانکها تأثیر می گذارد

بنابراین اگر وام بانکی توسط نیاز ذخیره محدود نشده باشد ، آیا بانک ها به هیچ وجه با محدودیت روبرو هستند؟دو نوع پاسخ به این سؤال وجود دارد ، اما آنها مرتبط هستند. پاسخ اول این است که بانک ها با ملاحظات سودآوری محدود هستند. یعنی با توجه به تقاضای مشخصی برای وام ، بانک ها تصمیمات وام خود را بر اساس درک خود از تجارت بازده ریسک ، نه الزامات ذخیره می کنند.

ذکر ریسک ما را به دومین ، هرچند مرتبط ، به سؤال ما می رساند. در شرایطی که به موجب آن حسابهای سپرده توسط دولت فدرال بیمه می شوند ، بانک ها ممکن است در عملیات وام خود خطرات ناعادلانه وسوسه کنند. از آنجا که دولت حسابهای سپرده را بیمه می کند ، به نفع دولت است که یک ریسک بیش از حد توسط بانکها را در معرض خطر قرار دهد. به همین دلیل ، الزامات سرمایه نظارتی برای اطمینان از حفظ نسبت خاصی از سرمایه به دارایی های موجود اجرا شده است.

اگر وام بانکی به هیچ وجه محدود شود ، این نیاز سرمایه است ، نه الزامات ذخیره. با این حال ، از آنجا که نیازهای سرمایه به عنوان نسبت مشخص شده است که مخرج آن شامل دارایی های دارای ریسک (RWA) است ، آنها به نحوه اندازه گیری ریسک وابسته هستند ، که به نوبه خود وابسته به قضاوت ذهنی انسان است.

قضاوت ذهنی همراه با گرسنگی سود در حال رشد ممکن است برخی از بانک ها را به دست کم ریسک دارایی های خود سوق دهد. بنابراین ، حتی با وجود نیازهای نظارتی سرمایه ، انعطاف پذیری قابل توجهی در محدودیت تحمیل شده به توانایی وام بانکها وجود دارد.

خط پایین

بنابراین ، انتظارات از سودآوری یکی از محدودیت های اصلی در توانایی بانکها یا تمایل بهتر بانک ها برای وام است. و به همین دلیل است که اگرچه بانک ها به پول شما احتیاج ندارند ، اما آنها پول شما را می خواهند. همانطور که در بالا ذکر شد ، بانک ها ابتدا وام می دهند و بعداً به دنبال ذخایر هستند ، اما آنها به دنبال ذخایر هستند.

جذب مشتریان جدید یکی از راه ها ، اگر نه ارزانترین راه ، برای تأمین امنیت آن ذخایر است. در واقع ، نرخ صندوق های فدرال هدفمند فعلی - نرخی که در آن بانک ها از یکدیگر وام می گیرند - از 16 ژوئن 2021 0 ٪ تا 0. 25 ٪ است ، بسیار بالاتر از نرخ بهره 0. 01 ٪ بانک آمریکا در یک حساب پس انداز استاندارد می پردازد. بانک ها به پول شما احتیاج ندارند. وام گرفتن از شما نسبت به وام گرفتن از سایر بانک ها فقط برای آنها ارزان تر است.