سرمایه گذاری

ساخت وبلاگ

Working capital

از هر تاجر بپرسید ، و او اهمیت سرمایه در گردش را به شما می گوید. این مانند اکسیژن برای یک تجارت است و به یک تجارت کمک می کند تا بدهی خود را حفظ کند.

سرمایه در گردش چیست؟

همچنین به عنوان سرمایه در گردش خالص (NWC) شناخته می شود ، سرمایه در گردش (WC) به عنوان تفاوت بین دارایی های فعلی یک شرکت و بدهی های فعلی آن تعریف شده است. این نشانگر نقدینگی و سلامت مالی کوتاه مدت یک تجارت و توانایی آن در استفاده از دارایی های آن است.

اهمیت مدیریت سرمایه در گردش:

هنگامی که دارایی های فعلی یک شرکت بیش از بدهی های فعلی آن است ، گفته می شود سرمایه در گردش مثبت دارد. این بدان معناست که شرکت از نظر نقدینگی و سلامت مالی در موقعیت خوبی قرار دارد. از این رو ، داشتن WC مثبت به یک شرکت کمک می کند تا بدهی خود را حفظ کند. عوامل مختلفی که اهمیت سرمایه در گردش را برجسته می کند به شرح زیر است:

  • مدیریت نقدینگی: با دریافت یک ایده واضح از قریب الوقوع هزینه ها یا هزینه های پیش رو ، اداره امور مالی می تواند وضعیت مالی خود را در اختیار بگیرد و بر این اساس وجوه را ترتیب دهد.
  • اجتناب از موقعیت خارج از نقره: برنامه ریزی نامناسب برای هزینه های روزانه ممکن است باعث مشکلات نقدینگی شود. در چنین حالتی ، این شرکت ممکن است مجبور شود وجوه از منابع دیگر را به تعویق بیندازد یا ترتیب دهد ، که این امر منفی تصویر شرکت را نشان می دهد.
  • به تصمیم گیری کمک می کند: با محاسبه صحیح نیاز به وجوه روزانه ، یک شرکت از موقعیت صندوق فعلی خود سهام می گیرد. این به شرکت اجازه می دهد تا مبلغ و منبع وجوه را تصمیم بگیرد.
  • ارزش افزوده را به تجارت می افزاید: همانطور که مدیریت برای مدیریت هزینه های روزانه خود وجوه ترتیب می دهد ، اداره دارایی می تواند تمام تعهدات پرداخت خود را برآورده کند. این یک پیام مثبت در بازار در مورد شرکت ارسال می کند و ارزش آن را افزایش می دهد.
  • سودهای کوتاه مدت کسب کنید: شرایطی وجود دارد که یک شرکت با آنها بودجه اضافی داشته باشد. با محاسبه نیازهای سرمایه در گردش ، شرکت می تواند میزان بودجه اضافی را تخمین بزند. بیش از حد و بالاتر از نیازهای سرمایه در گردش ، شرکت می تواند برای کوتاه مدت وجوه اضافی سرمایه گذاری کند و سود کسب کند.

نحوه محاسبه سرمایه در گردش

شکاف بین دارایی های فعلی یک شرکت و بدهی های جاری به عنوان سرمایه در گردش گفته می شود. برای محاسبه سرمایه در گردش یک شرکت ، باید مانده دارایی فعلی آن و مانده مسئولیت فعلی آن را بدانید

فرمول محاسبه سرمایه در گردش:

دارایی های فعلی - بدهی های جاری = سرمایه در گردش

یک تجارت با سرمایه در گردش مثبت دارایی بیشتری نسبت به مدیون دارد. هنگامی که محاسبه سرمایه در گردش یک شرکت مثبت است ، بیش از منابع کافی برای پوشش بدهی کوتاه مدت خود دارد. پول نقد باقیمانده وجود دارد ، و اگر تمام دارایی های فعلی برای پرداخت این بدهی انحلال شده باشد ، شرکت هنوز خوب است.

اگر محاسبه سرمایه در گردش یک شرکت منفی باشد ، بدهی کوتاه مدت بیشتری نسبت به منابع کوتاه مدت دارد. این نشان می دهد که مشکلات بهداشتی و نقدینگی کوتاه مدت ضعیف ممکن است منجر به مشکلات احتمالی در پرداخت تعهدات بدهی خود در هنگام موعد مقرر شود.

نسبت سرمایه در گردش

نسبت سرمایه در گردش نسبت بین دارایی های جاری و بدهی های جاری را نشان می دهد. فرمول با تقسیم دارایی های جاری بر اساس بدهی های جاری محاسبه می شود.

نسبت سرمایه در گردش = دارایی های جاری / بدهی های جاری

نسبت بیش از 1. 0 نشان می دهد که این شرکت پول نقد بیشتری دارد و دارایی های دیگری نیز برای پرداخت بدهی های خود دارد. این یک شاخص خوب برای سلامت مالی است زیرا نشان می دهد که آیا این شرکت می تواند به جای وام گرفتن پول از وام دهندگان یا سرمایه گذاران ، هزینه های کوتاه مدت خود را با پول نقد در دست بپوشاند. نسبت کمتر از 1. 0 نشان می دهد که یک شرکت ممکن است در انجام تعهدات کوتاه مدت خود مشکل داشته باشد.

اجزای اصلی سرمایه در گردش

دو مؤلفه اصلی سرمایه در گردش وجود دارد.

1. دارایی فعلی

دارایی که می تواند ظرف یک سال به پول نقد تبدیل شود ، به عنوان یک دارایی فعلی گفته می شود. دارایی های فعلی شامل نقدی ، سرمایه گذاری ، موجودی و حساب های دریافتنی است. توانایی یک شرکت در پرداخت بدهی های کوتاه مدت خود به سطح دارایی های فعلی وابسته است.

دارایی های فعلی مهم هستند زیرا آنها نمایانگر منابعی هستند که یک شرکت برای تولید درآمد و سود در اختیار دارد. شرکت ها برای تحقق تعهدات کوتاه مدت و حفظ عملیات باید دارایی های فعلی کافی داشته باشند.

اگر یک شرکت دارایی فعلی کافی برای پوشش تعهدات کوتاه مدت خود نداشته باشد ، ممکن است نیاز به وام گرفتن و یا فروش دارایی برای جمع آوری پول نقد داشته باشد. این می تواند شرکت را در یک نقطه ضعف رقابتی قرار دهد و ممکن است بر عملکرد مالی آن تأثیر منفی بگذارد.

2. مسئولیت فعلی

مسئولیت فعلی بدهی است که قرار است ظرف یک سال پرداخت شود. بدهی های فعلی برای نظارت بر این مهم است زیرا آنها نشان دهنده میزان پولی است که یک شرکت در کوتاه مدت نیاز به پرداخت آن دارد. این می تواند یک چالش برای مشاغل باشد ، زیرا آنها باید اطمینان حاصل کنند که آنها برای تحقق تعهدات خود پول کافی دارند.

چند نوع بدهی فعلی وجود دارد ، از جمله حساب های قابل پرداخت ، وام های کوتاه مدت و هزینه های جمع آوری شده. حساب های قابل پرداخت مبلغی است که یک شرکت مدیون تأمین کنندگان خود برای کالاها یا خدماتی است که دریافت شده است. وام های کوتاه مدت وام هایی هستند که قرار است ظرف یک سال بازپرداخت شوند.

نمونه سرمایه در گردش

فرض کنید شرکت XYZ دارایی های فعلی 6،00،000 پوند و بدهی های جاری 4،00،000 پوند دارد.

دارایی های فعلی شرکت XYZ: 6،00،000 پوند

بدهی های فعلی شرکت XYZ: 4،00،000 پوند

با توجه به فرمول سرمایه در گردش

سرمایه در گردش = دارایی های جاری - بدهی های جاری

سرمایه در گردش = 6،00،000 پوند - 4،00،000 پوند

سرمایه در گردش = 2،00،000 پوند

سرمایه در گردش شرکت XYZ 2،00،000 پوند است.

همانطور که در اینجا می بینیم دارایی های فعلی شرکت XYZ بیش از بدهی های فعلی است ، به این معنی که دارایی های آن بیش از کافی برای پرداخت بدهی های کوتاه مدت شرکت کافی است.

منابع سرمایه در گردش

یک شرکت دارای منابع مختلف سرمایه در گردش مانند منابع خود به خود ، منابع کوتاه مدت و منابع بلند مدت است.

منابع خودجوش

منابع خود به خودی سرمایه در گردش ، مواردی هستند که در طول عملیات تجاری عادی تولید می شوند.

منابع طولانی مدت

چند منبع بلند مدت سرمایه در گردش وجود دارد که شرکت ها می توانند از آن استفاده کنند. یک منبع مشترک وام از موسسات مالی است. شرکت ها همچنین می توانند اوراق قرضه برای افزایش سرمایه صادر کنند. گزینه دیگر فروش سهام در شرکت است که می تواند سرمایه در گردش را به صورت پول نقد فراهم کند. علاوه بر این ، شرکت ها می توانند خطوط اعتبار را از تأمین کنندگان یا سایر وام دهندگان بگیرند.

منابع کوتاه مدت

چندین روش برای تأمین مالی سرمایه در گردش به صورت کوتاه مدت وجود دارد. یک گزینه استفاده از کارتهای اعتباری است که می تواند در صورت لزوم دسترسی سریع به پول نقد را فراهم کند. گزینه دیگر استفاده از خطوط اعتبار از بانک ها یا سایر موسسات مالی است.

مزایای سرمایه در گردش برای هر مشاغل:

سرمایه در گردش مانند اکسیژن برای یک تجارت است. درست مثل اینکه باید اکسیژن نفس بکشیم ، مشاغل باید آن را داشته باشند. بدون مبلغ کافی ، یک شرکت نمی تواند هزینه های روزانه ، حقوق پرداخت ، پرداخت تأمین کننده و پرداخت مواد اولیه را تأمین کند.

معیارهای واجد شرایط بودن وام های سرمایه در گردش

برای واجد شرایط دریافت وام های سرمایه در گردش ، موارد زیر معیارهای واجد شرایط بودن است:

  1. متقاضی باید بین 24 تا 70 سال سن داشته باشد. متقاضی نباید بیش از 70 سال در زمان بلوغ وام باشد.
  2. تجارت باید بیش از 3 سال سابقه عملیاتی داشته باشد.
  3. در مورد گردش مالی سالانه سال گذشته بیش از 1 کرور ، صورتهای مالی باید توسط یک حدود حسابرسی شود.
  4. رتبه بندی خوب اعتبار ، دریافت وام را آسان می کند و به شما کمک می کند تا معامله خوبی داشته باشید.

مضرات وابستگی به سرمایه در گردش:

در حالی که سرمایه در گردش ابزاری اساسی برای حفظ نقدینگی یک تجارت است ، بسته به بیش از حد به آن ، برخی از مضرات وجود دارد.

  • فقط عوامل پولی را در نظر می گیرد: سرمایه در گردش صرفاً روی اعداد کار می کند. این فقط عوامل پولی مانند ارزش بدهی های بدهی ، ارزش کالاهای نهایی ، ارزش حساب های قابل پرداخت و غیره را در نظر می گیرد. عوامل مانند رکود ، نارضایتی کارمندان ، نگرش دولت نسبت به صنعت و غیره ، در اینجا هیچ ارتباطی ندارند. همه اینها باعث می شود مدیریت سرمایه در گردش صرفاً یک بازی شماره باشد که ممکن است همیشه دقیق نباشد.
  • به تغییرات ناگهانی بازار پاسخ نمی دهد: مدیریت سرمایه در گردش از نظر ماهیت پویا نیست. این عمدتا بر اساس داده ها و رویدادهای گذشته است و تغییرات ناگهانی در شرایط بازار را تأیید نمی کند. در شرایط پویا تجارت امروز ، تأخیر در پاسخ به یک رویداد خاص ممکن است به عملیات تجاری و سودآوری آسیب برساند.
  • بر اساس داده ها صرفاً: در مرکز مدیریت سرمایه در گردش داده ها قرار دارد. این روح این چرخه است. داده ها شامل هر دقیقه جزئیات چرخه سرمایه در گردش است. به عنوان مثال ، در حساب های دریافتنی حساب ، به تاریخ فروش ، دوره اعتبار ، دوره فیض ، مجازات در صورت تأخیر یا عدم پرداخت و غیره نیاز دارد. بدون داده ، این استراتژی کار نمی کند. هرگونه خطا یا تغییر در این داده ها ممکن است کل چرخه را مختل کند.
  • مشکل در تفسیر: مدیریت سرمایه در گردش صرفاً بر روی اعداد کار می کند ، نسبت هایی که دقیق هستند. و تفسیرهای این نسبت ها از نظر ماهیت بسیار ذهنی هستند. به عنوان مثال ، کارشناسان معتقدند که در مورد دارایی های فعلی ، نسبت 1: 1 مطلوب است. در همان زمان ، نسبت های بالاتر از 2: 1 نامطلوب هستند. در صورت ، یک تجارت چرخه مطالبات تجاری طولانی تری نسبت به میانگین صنعت دارد ، قادر به تفسیر دقیق این نسبت نیست.

تأمین مالی زنجیره تأمین - راه مدرن خروج

تأمین مالی زنجیره تأمین ، همچنین به نام تأمین کننده تأمین کننده یا "فاکتورسازی معکوس" ، روشی آسان و ساده برای دریافت بودجه برای تأمین نیازهای سرمایه در گردش یک تجارت است. این کمک می کند تا یک شرکت سریعتر برای فاکتورهای خود پرداخت کند. این روش معمولاً شخص ثالث یا وام دهنده (معمولاً یک بانک یا موسسه مالی) را شامل می شود که تجارت را به نمایندگی از مشتری نهایی تأمین می کند.

به عبارت ساده تر ، در تأمین مالی زنجیره تأمین ، تأمین کنندگان فاکتورهای بلیط عالی خود را به وام دهندگان (بانک ها ، موسسات مالی یا NBFCS) با نرخ تخفیف برای دریافت اعتبار کوتاه مدت می فروشند. این دریافت این پول ، خیلی قبل از تاریخ موعد فاکتور ، فضای تنفس را به تجارت می دهد و به آنها کمک می کند تا تعهدات عملیاتی خود را انجام دهند.

مزایای تأمین مالی زنجیره تأمین از طریق سرمایه در گردش

هر مشاغل می خواهد در اسرع وقت پرداخت شود. این ممکن است مشکلی برای شرکتهای غنی از پول نقد نباشد ، اما برای اکثر MSME ها ، دریافت جریان منظم صندوق مانع از خفه شدن آنها می شود. در زیر برخی از مزایای تأمین مالی زنجیره تأمین وجود دارد:

  • مدیریت موجودی را با کارآمدتر مدیریت کنید: در حالی که فقط روی سرمایه در گردش تمرکز می کنید ، ممکن است یک تجارت به عنوان دارایی های فعلی برای حفظ WC مثبت ، موجودی بیشتری داشته باشد. این ممکن است هزینه های حمل موجودی آنها را افزایش دهد. اما با تأمین اعتبار زنجیره تأمین ، از آنجا که تجارت قادر به پرداخت سریعتر پرداخت است ، آنها می توانند چرخه کوتاه تری داشته باشند. بنابراین ، آنها می توانند سفارشات کوچکتر اما مکرر را در صورت لزوم قرار دهند. این به آنها کمک می کند تا موجودی خود و هزینه های حمل آن را به روشی بهتر مدیریت کنند.
  • کاهش روزهای فروش (DSO) از مشتریان: سرمایه در گردش دوره اعتبار را در نظر می گیرد ، اما در صورت مسدود شدن پول در حساب های دریافتنی حساب ، ارزش زمان پول و هزینه فرصت های از دست رفته را در نظر نمی گیرد. تأمین مالی زنجیره تأمین به یک تجارت کمک می کند تا DSO خود را کاهش دهد و به یک تجارت اجازه می دهد تا آن پول را به چرخه تولید بعدی بچرخاند یا در برخی از سرمایه گذاری های سودآور سرمایه گذاری کند.
  • روزهای پرداخت قابل پرداخت (DPO) را از تأمین کنندگان افزایش دهید: سرمایه در گردش تفاوت بین دارایی های فعلی و بدهی های جاری را در نظر می گیرد. تأمین مالی زنجیره تأمین به مشاغل کمک می کند تا حساب های خود را به روزهای بعدی پرداخت کنند و از این طریق فضای تنفس بیشتری به آنها می دهند. با استفاده از این ، مشاغل می توانند بعداً تأمین کنندگان خود را بپردازند و از یک دوره اعتباری بیشتر از آنچه تأمین کننده ارائه می دهد لذت ببرند.
  • تقویت روابط خریداران و تأمین کننده: تأمین مالی زنجیره تأمین هم به تأمین کنندگان و هم به خریداران کمک می کند. در حالی که تأمین کنندگان سریعتر پرداخت می کنند ، بار به خریدار منتقل نمی شود. به همین ترتیب ، خریداران بدون نیاز به تأمین کننده ، یک دوره اعتباری طولانی دریافت می کنند. به این ترتیب ، هر دو طرف می توانند به اهداف تجاری خود به طور کارآمد دست یابند. هر دو طرف در موفقیت یکدیگر سرمایه گذاری می کنند. این باعث می شود روابط تجاری آنها بیشتر و قوی تر شود.

نتیجه

سرمایه در گردش برای حفظ حلال تجاری قابل توجه است. WC مثبت نشان دهنده سلامت مالی کوتاه مدت یک تجارت است. یک تجارت با نسبت WC مثبت می تواند تمام بدهی های فعلی خود را برآورده کند و اعتقاد بر این است که از نظر مالی سالم است. اما در پایان روز ، این فقط یک تجزیه و تحلیل نسبت است.

تأمین مالی زنجیره تأمین یک رویکرد عملی تر و پویا در مقایسه با مدیریت سرمایه در گردش است. این امکان را به شما می دهد تا تجارت خود را بدون هیچ گونه وقفه ای انجام دهید و همچنین به شما امکان می دهد از فرصت های شغلی که به دست می آیند استفاده کنید. این یک روش بسیار انعطاف پذیر و قابل اعتماد برای تأمین اعتبار برای مشاغل است که نیاز به سرمایه در گردش دارند. بنابراین ، اگر در جایی گیر کرده اید و برای مدت زمان کمتری به بودجه نیاز دارید ، تأمین مالی زنجیره تأمین حس مالی زیادی دارد. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد چگونگی تأمین مالی زنجیره تأمین می تواند به غلبه بر چالش های مختلف تجاری کمک کند ، با ما تماس بگیرید. ما خوشحال میشیم به شما کمک کنیم.

متداول

س. 1 توضیح ساده در مورد سرمایه در گردش چیست؟

جوابسرمایه در گردش بخش عمده ای از دارایی های فعلی و بدهی های فعلی آن است. این برای اندازه گیری سلامت مالی یک شرکت استفاده می شود و شاخص اصلی توانایی آن در پرداخت بدهی های خود و تحقق تعهدات مالی آن است.

س . 2 فرمول محاسبه سرمایه در گردش چیست؟

جوابفرمول سرمایه در گردش دارایی های فعلی یک شرکت منهای بدهی های فعلی آن است. و بازنمایی عددی فرمول سرمایه در گردش = دارایی های جاری - بدهی های جاری

س . 3 مفهوم اصلی سرمایه در گردش چیست؟

جوابمفهوم اصلی سرمایه در گردش این است که یک شرکت باید پول نقد لازم را برای عملیات روزانه و وام های کوتاه مدت در دسترس داشته باشد.

Q. 4 اهمیت سرمایه در گردش چیست؟

جوابسرمایه در گردش مهم است زیرا به مشاغل این امکان را می دهد تا هزینه های کوتاه مدت خود را بپردازند و تعهدات آنها را برآورده کنند. این یک شاخص خوب برای سلامت مالی یک شرکت است و باید با دقت مدیریت شود.

پلتفرم های تجاری...
ما را در سایت پلتفرم های تجاری دنبال می کنید

برچسب : نویسنده : کمال بهروزکیا بازدید : 46 تاريخ : سه شنبه 1 فروردين 1402 ساعت: 1:29